Содержание
IR — это изначальный коэффициент уровни фибоначчи после займа, который зависит от кредитного плеча. Например, IR составляет 1,5 с с кредитным плечом 3x при максимальном займе, 1,25 с кредитным плечом 5x при максимальном займе и 1,11 с кредитным плечом 10x при максимальном займе. Как правило, при уменьшении свободной маржи, снижается и значение уровня. На скрине выше можно видеть, что его значение составляет 264.66%. Это очень мало, учитывая тот факт, что задействовано порядка 10 сделок со значительными лотами.
Маржин-колл (марджин-колл, маржинальное требование, англ. margin call) – это требование брокера о внесении клиентом дополнительного обеспечения на свой счет. Margin call – это концепция финансового рынка, присущая любой деятельности, связанной с маржинальным инвестированием. Она включает производные финансовые инструменты, такие как CFD или фьючерсы (фьючерсные контракты) на различных рынках и ценные бумаги, такие как инструменты Форекс и акции. Торговец не несет никаких дополнительных финансовых обязательств перед брокером за полученный кредит, кроме предоставления маржи. Брокер не может предъявить требования о предоставлении дополнительных средств на том основании, что позиция была закрыта с убытком, который превысил размер предоставленного залога. Такая ситуация может происходить при открытии нового торгового дня, когда торги начинаются с сильным отрывом от котировок предыдущего дня.
Счет должен иметь «подушку безопасности» в виде свободных средств и быть способным выдержать текущие потери (до закрытия позиции средства не списываются со счета, и общая позиция вполне может выйти в прибыль). К примеру, вы открываете длинную позицию по валютной паре EUR/USD, и сразу после этого котировка этой пары начинает снижаться. Образовавшийся убыток не будет списан с вашего счета до тех пор, пока вы не закроете позицию. В наше время никто вам не будет звонить и сообщать, что приближается стоп аут. Вы сами должны рассчитывать остаток депозита, доступного после открытия тех или иных позиций и списания маржи по ним. Размер маржи для действующих позиций определяется, исходя из значения кредитного плеча и количества лотов.
Залог не списывается со счета, он лишь блокируется и при выходе из рынка возвращается трейдеру. В терминале отображается пункт «Средства» – это та сумма, которая окажется на счете при немедленном закрытии позиции, рассчитывается как залог + свободная маржа. Обе суммы постоянно пересчитываются с учетом движения графика и нарастания прибыли/убытка. Если Ваших средств хватает на покупку 10 акций Сберегательного банка Российской Федерации, то при маржинальной торговле брокер может принять Ваши деньги в залог и позволить Вам купить 20 акций. Это не означает, что каждая акция будет иметь цену в 2 раза ниже. Брокер выдаст кредит, достаточный для покупки 20 акций.
Когда наступает маржин-колл?
Сегодня я продолжу серию статей о биржевой марже и связанных с ней понятиях и терминах, с которыми постоянно встречаются https://fx-strategy.info/ы и инвесторы, чьи активы управляются на срочных рынках. Однако, далеко не все полностью понимают, что означает маржин колл и тем более, какая разница между минимальной маржей и начальной маржей. 3) Но CAC 40 продолжает падать и теперь достигает ценового уровня 3100 пунктов. Таким образом, плавающий убыток достигает размера в 900 евро, а средства трейдера составляют всего 100 евро. Таким образом, любой трейдер, занимающийся маржинальной торговлей, может получить марин колл, если маржинальные требования его брокера были нарушены.
- Если объем 1 сделки будет равен 1-3% от депозита, то вероятность слива капитала практически нулевая (при условии, что вы торгуете по рабочей торговой стратегии).
- А при некоторых стратегиях форекс требуется минимальный размер stop out.
- Обычно, ставка процента зависит от вида предоставленного в кредит актива и ориентирована на существующие процентные ставки аналогичных операций при «обычном» межбанковском кредитовании.
Если результат – прибыль, трейдер получит обратно депозит плюс доход от операции, а при отрицательном результате – убыток вычитается из залога. Интересно, что в отличие от кредитных операций, если размер убытка превысил размер депозита, брокер покроет его из собственных средств, а трейдер потеряет залог. Если же счет не будет пополнен, а движение рынка против открытой позиции продолжится, то при достижении определенного уровня (стоп аута) брокер принудительно закроет часть или все активные сделки. После закрытия позиции будет сформирован финансовый результат (разница между ценой покупки и ценой продажи), залоговая маржа будет высвобождена после прибавления результата операции. При открытии любого ордера через брокера определенная часть ваших средств, можно сказать, подвергается заморозке, а точнее берется в залог.
Минусовые при этом оставляют, ожидая, пока они выйдут в плюс. Такая стратегия может довольно быстро привести к маржин-коллу. Большое количество сделок может быстро привести к маржин-коллу и стоп-ауту. По итогам следует отметить, что маржин колл – это результат ошибок в управлении капиталом. Конечно, не всегда все зависит от нас, но все же некоторые рекомендации по предотвращению этой неприятной ситуации мы привели.
Это широко используемый и столь же рискованный способ достижения большей прибыльности при том же капитале. Рассматривая ситуацию маржин-колла важно упомянуть, что чем большее кредитное плечо хочет использовать в своей маржинальной торговле инвестор — тем выше вероятность маржин-колла. В случае получения маржин-колла мы должны быть спокойны и не нервничать. Прежде всего, у нас есть несколько вариантов действий, если мы будем работать с кредитным плечом и получим маржин-колл от нашего брокера.
Что такое кредитное плечо и маржинальная торговля
Такие ситуации случаются при переносе слабо обеспеченных позиций через несколько выходных или праздничных дней. Для того, чтобы установить залог при ордере на покупку 0,01 лота (1 лот равен 100 тысячам единиц базовой валюты) нужно, чтобы остались в доступе 13,6. Предполагая, что у вас на балансе 100 USD, то с открытием ордера остаток свободных средств составит 86,4 USD. В англоязычной литературе вместо термина «margin call» можно встретить «fed call» или «maintenance call». Вопрос, который должен задать себе каждый, кто хочет начать торговать на валютных рынках. Нереалистичные цели, жадность, неуместная спешка и недостаточные знания – вот основные причины неудачи тех, кто пытается начать карьеру в трейдинге.
Вряд ли столкнетесь, но и в этом случае нужно хотя бы знать теорию. Вы должны понимать механизм досрочного закрытия позиций трейдеров. Сохраняйте достаточное количество свободной маржи на счете.
Заемные средства – кредитные деньги брокера, которыми воспользовался инвестор. Например, инвестор купил акций компании XXX по цене $50 долларов за штуку. Первоначальная маржа, установленная биржей, составляет 60%. В случае изменения цены в противоположном вашей позиции направлении, ваш баланс начнёт уменьшаться. Маржин колл не требует дополнительной формулы расчета. Трейдер может просто следить за уровнем маржи в торговой платформе.
Маржинальное кредитование
Как правило, причина margin call — это результат неблагоприятной ситуации на рынке. Например, снижение стоимости актива, приобретенного на заемные средства, либо его рост в случае если у трейдера короткая позиция. Еще одна причина margin call – повышение показателя минимального уровня маржи, который рассчитывает по специальной формуле биржа. Ставка риска — это показатель, который брокер использует для расчета суммы, которую вам нужно иметь на счете, чтобы открыть или поддерживать непокрытую позицию. Чем ниже ставка риска, тем крупнее может быть непокрытая позиция — то есть брокер будет готов одолжить больше активов.
Окончательная цена ликвидации зависит от фактической цены, которую взимает платформа. Обратите внимание, что разница в ценах может привести к потере активов при ликвидации. Чистые активы на аккаунте с изолированной маржой можно использовать только в качестве залога в соответствующем аккаунте. Активы в других аккаунтах (кросс-маржинальном и других изолированных аккаунтах) нельзя использовать в качестве залога. Существующие позиции с кредитным плечом 5x на кросс-маржинальном аккаунте могут быть сохранены или уменьшены до 3x.
Это уведомление – стандартное требование форекс брокеров о внесении дополнительной маржи для обеспечения открытых вами позиций. Сумма на вашем счету до закрытия всех позиций называется «плавающий депозит». Она может меняться в зависимости от того, приносят ваши позиции на данную минуту прибыли либо убытки. Ведь в определенный момент котировка может снова начать расти, и евро начнет дорожать. Но в случае неблагоприятного рыночного тренда у трейдера при достижении рынком определенного ценового уровня может не хватить средств, необходимых для погашения убытков.
Рассчитать данные уровни возможно при помощи «уровня счёта». Данный показатель рассчитывается торговым терминалом на автомате, отображаясь в специальном окне, где описываются данные торгового счёта. Свободно – показатель значения свободных средств, которые дают возможность открыть новые ордера, а также обеспечить просадку для уже открытых позиций. Маржин Колл (с англ. Margin Call – гарантийное требование взноса) – это брокерское сообщение, которое информирует о внесении дополнительных средств для гарантии обеспечения открытых ордеров. Например, вы купили 2 контракта с начальной маржей 10000$ и минимальной маржей 7000$.
Что следует сделать в случае маржин-колла?
Размер уровня (в %) фиксируется брокером и может варьироваться. Именно по этой причине вести маржинальную торговлю с большими плечами не рекомендуется ни бывалому трейдеру, ни тем более любителю, что особенно падок на возможность поймать журавля в небе. В маржинальной торговле важно помнить, что с большими плечами умножается не только возможный выигрыш, но и убыток. Стандартное правило, которого советую придерживаться эксперты — не открывать позиции с плечами более X10. Операции с кредитным плечом — это операции, в которых трейдер использует деньги брокера, чтобы максимизировать свою прибыль в краткосрочной перспективе.
Примеры расчёта маржин колла
Таким образом, брокер страхует себя от возможности потерять свои средства, от торговли по данной позиции. Маржин колл – это требование брокерской фирмы, предъявляемое клиенту, внести дополнительные гарантийные депозиты до первоначального или исходного уровня маржи для поддержания существующей позиции. Маржин-колл обычно возникает, когда происходит неблагоприятное движение против позиции клиента, и она становится сильно убыточной.
Что делать инвестору при резком обвале рынка
Чтобы наступил маржин-колл, биржевой спекулянт должен не только перекрыть свои 12 тысяч «плавающими» потерями, но и уменьшить страховой депозит до 70% (то есть трейдер может израсходовать 30%). В случае, если клиент не обладает достаточными средствами для обеспечения текущих убытков, он получает маржин-колл, сигнализирующий о необходимости пополнения счета. При открытии позиции данный страховой депозит используется в качестве залога.
Сумму, необходимую для совершения маржинальной сделки, не нужно считать вручную — мы автоматически посчитаем и покажем ее в момент покупки или продажи актива. Маржинальная торговля, или торговля с плечом, — это способ совершать операции с ценными бумагами и валютой, даже если у вас нет достаточной суммы для покупки активов или самих этих активов для продажи. На странице ордера цена ликвидации приведена только для справки. Фактическое значение зависит от изменений на рынке и других факторов.